Die Top Investoren des Jahres 2021

Nachdem das Jahr 2020 von einigen unerwarteten Ereignissen geprägt war, herrschte im Jahr 2021 am Transaktionsmarkt weiterhin eine große Kaufbereitschaft und sowohl Finanzinvestoren als auch Strategen beteiligten sich an einer Vielzahl von Unternehmen. Im Jahresrückblick zählte unsere Redaktion insgesamt über 3.122 Transaktionen. Damit konnten 299 Transkationen mehr als im Vorjahr verzeichnet werden. Dabei wurden 61 Prozent der Deals als strategische Zukäufe gekennzeichnet, die restlichen 39 Prozent sind Finanzinvestoren zuzuordnen. Im Vergleich zum Vorjahr ist ein Anstieg um 5 Prozent bei der Anzahl an Deals von Finanzinvestoren zu erkennen.

Die Top 10 Finanzinvestoren zählten insgesamt 210 Deals und machten somit 6,7 Prozent am gesamten Deal-Geschehen aus. Die Investoren mit den häufigsten Deal-Meldungen für das Jahr 2021 waren dabei die Triton Beratungsgesellschaft GmbH, Waterland Private Equity GmbH und AURELIUS (AURELIUS Equity Opportunities SE & Co. KGaA und AURELIUS Wachstumskapital SE & Co. KG).

Triton mit 31 Deals auf Platz 1

Mit insgesamt 11 Transaktionen führt die Triton Beratungsgesellschaft GmbH das Ranking der Top Investoren an. Der Finanzinvestor beteiligte sich dabei an 7 Nukleus-Unternehmen in den Märkten Gesundheit, Energieversorgung, Sport, Food, Grundstoffe und Teile sowie sonstige Waren mit jeweils einem Deal. In den Markt Medien,IT&Kommunikation wurde mit 2 Deals investiert. Hinzu kommen 24 Add-on-Akquisitionen über Portfoliounternehmen. Dabei liegt der Fokus mit jeweils 5 Deals auf den Märkten Gesundheit sowie Medien,IT&Kommunikation. Aber auch in den Märkten Sicherheit, Druck und Papier, Baugewerbe, Transport und Logistik sowie Food hat sich der Finanzinvestor mehrfach beteiligt. Der geografische Fokus von Triton liegt dabei auf Deutschland, Dänemark, Schweden, Großbritannien und den Niederlanden.

Waterland verzeichnete ebenfalls 31 Deals

Waterland zählt im Jahr ebenso wie Triton 31 Transaktionen. Waterland beteiligte sich überwiegend in Deutschland und den Niederlanden. Die 11 Direktinvestitionen fanden in den Märkten Medien,IT&Kommunikation, Pflege, Sicherheit, Sport, Food, Beratung sowie Transport und Logistik statt. Die 20 Add-on-Akquisitionen verteilen sich auf die Märkte Medien, IT & Kommunikation, Gesundheit, Sport sowie Werbung und Marktforschung. Mit 11 Akquisitionen wurde am häufigsten in den Markt Medien,IT&Kommunikation investiert.

AURELIUS mit 13 Nukleus-Akquisitionen auf Platz 3

Ebenfalls im Top 3 Ranking der Investoren ist Aurelius (AURELIUS Equity Opportunities SE & Co. KGaA und AURELIUS Wachstumskapital SE & Co. KG) mit insgesamt 27 Deals vertreten. Dabei fanden die Investitionen des Finanzinvestors überwiegend in der DACH-Region statt. Vereinzelte Investitionen fanden in Schweden und in Großbritannien statt. Mit 13 Nukleus-Akquisitionen und 14 Add-on-Beteiligungen wurde neben den Märkten Baugewerbe sowie Medien,IT&Kommunikation in unterschiedlichste Branchen investiert.

Ebenfalls zu den Top Investoren des Jahres 2021 gehören DPE Deutsche Private Equity GmbH, ARDIAN, GENUI, Castik Capital Partners, Deutsche Beteiligungs AG, Nordic Capital und Mutares SE & Co. KG.

Im Vergleich zum Vorjahr haben es AUCTUS, Ufenau Capital und Quadriga Capital nicht in das Ranking der Top 10 Investoren. Dafür sind AURELIUS, GENUI und Castik Capital Partners neu im Ranking dabei.

Mit insgesamt 26 Deals investierte die DPE Deutsche Private Equity GmbH 10-mal in den Markt Medien,IT&Kommunikation. Zusätzlich wurden 4 Akquisitionen in den Gesundheitsmarkt getätigt. Die restlichen Akquisitionen verteilen sich unter anderem auf die Märkte Baugewerbe, Entsorgung, Grundstoffe und Teile sowie Transport und Logistik.

ARDIAN ist im Jahr 2021 auf Platz 5 unserer Top Investoren. Der Finanzinvestor tätigte 14 Nukleus-Akquisitionen und investierte damit von allen Investoren der Top 10 am häufigsten direkt in Unternehmen. Der Fokus lag hierbei auf dem Markt Medien,IT&Kommunikation, in den mit insgesamt 4 Deals am häufigsten investiert wurde. Weitere Märkte, in die direkt investiert wurde, sind Beratung, Entsorgung, Sicherheit, Chemie und Gesundheit. Zudem wurden 14 Add-on-Akquisitionen getätigt. Hier lag der Fokus auf den Märkten Gesundheit, Food sowie Medien,IT&Kommunikation.

Außerdem in unserem Ranking der Top Investoren vertreten ist GENUI. Mit 11 Deals beteiligte sich der Finanzinvestor besonders häufig im Gesundheitsmarkt. Er beteiligte sich darüber hinaus and den Märkten Medien,IT&Kommunikation sowie Grundstücks- und Wohnungswesen.

Castik Capital Partners verzeichnete ebenso wie GENUI 16 Akquisitionen für das Jahr 2021. Mit 6 Akquisitionen wurde in den Markt Transport und Logistik am häufigsten investiert, gefolgt vom Foodmarkt (5 Deals).

Neben zahlreichen Addon-Akquisitionen im Markt Medien, IT & Kommunikation investierte die Deutsche Beteiligungs AG ebenfalls in den Baugewerbemarkt (6 Deals). Weitere Märkte, in die investiert wurde, sind Medien,IT&Kommunikation, Entsorgung und Maschinenbau.

Mit 15 bzw. 15 Deals Nordic Capital und Mutares SE & Co. KGaA in unserem Ranking der Top 10 Investoren fast gleichauf. Während Nordic Capital sich mit Fokus auf den Pflege- und Gesundheitsmarkt am Deal-Geschehen beteiligt, investiert Mutares mehrmals in die Märkte Baugewebe und KFZ.

Im Gesamtjahresrückblick beteiligen sich die Top 10 kauffreudigsten Investoren an den Top Märkten im M&A-Geschehen. So sind die meisten Deals im Markt Medien,IT&Kommunikation zu verzeichnen. Mit insgesamt 53 Deals wurde hier mit Abstand am meisten investiert. In den Gesundheitsmarkt wurde insgesamt mit 35 Deals und in den Baugewerbemarkt mit 21 Deals investiert. Mehr als ein Drittel der Deals fand dabei als Direktinvestition statt, was durch mehrere neue Buy and Build Konzepte am Markt zu unterstreichen ist.

Die Top 10 Investoren gehören alle zu den bekannten Finanzinvestoren im M&A-Geschäft. Auch im Gesamtjahresrückblick haben im Schnitt alle mehr als einen Deal pro Monat getätigt. Die Investitionen erfolgen dabei bevorzugt in die beliebtesten Märkte des Deal-Geschehen. Die anhaltende Kaufbereitschaft wird durch das Fondsvolumen der kommenden Fonds-Generationen vollends bestätigt.